※澳洋顺昌申购指南

    ◎本次公开发行的基本情况

　　申购简称："澳洋顺昌"，申购代码为"002245"。

　　1、股票种类

　　本次发行的股票为境内上市人民币普通股（A股），每股面值1.00元。

　　2、发行数量：本次发行数量为1,520万股，其中网下发行数量为304万股，占本次发行总量的20%；网上发行数量为发行总量减去网下最终发行量。

　　3、发行价格：本次发行价格为16.38元/股，此价格对应的市盈率为：

　　（1）28.24倍（每股收益按照2007年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行后总股本计算）；

　　（2）21.11倍（每股收益按照2007年度经会计师事务所审计的扣除非经常性损益前后孰低的净利润除以本次发行前总股本计算）。

　　4、网下申购时间：2008年5月23日（T-1日，周五）和2008年5月26日（T日，周一）每日9:30～15：00；网下申购缴款时间：2008年5月26日（T日，周一）。

　　5、网上申购时间：2008年5月26日（T日，周一），在深交所正常交易时间内进行（9:30～11:30，13:00～15:00）。

　　6、本次发行的重要日期安排

日期	发行安排
T-6日	刊登《招股意向书摘要》、《初步询价及推介公告》
（2008年5月16日周五）
T-5日至T-3日	初步询价（通过网下发行电子平台）及现场推介
（2008年5月19日周一）至（2008年5月21日周三）
T-2日	确定发行价格
（2008年5月22日周四）	刊登《网上路演公告》
T-1日	网上路演（中小企业路演网，下午14:00-17:00）
（2008年5月23日周五）	网下申购开始（9:30-15:00）
T日	网下申购截止（9:30-15:00）
（2008年5月26日周一）	网上发行申购日
T＋1日	网下、网上申购资金验资
（2008年5月27日周二）
T＋2日	刊登《网下配售结果公告》、《网上中签率公告》
（2008年5月28日周三）	网下申购多余款项退还、摇号抽签
T＋3日	刊登《网上中签结果公告》
（2008年5月29日周四）	网上申购资金解冻、网上申购多余款项退还

　　注：1、T日为网上发行申购日。

　　2、上述日期为工作日。如遇重大突发事件影响发行，保荐人（主承销商）将及时公告，修改发行日程。

　　7、拟上市地点　　深圳证券交易所。



◎发行人历史沿革、改制重组：

　　（一）发行人设立方式及发起人

　　发行人系经商务部以《商务部关于同意张家港澳洋顺昌金属制品有限公司变更为中外合资股份有限公司的批复》（商资批（2007）490号）文件批准，由张家港澳洋顺昌金属制品有限公司以截止2006年12月31日经审计的净资产88,428,213.34元为基础，按1.9650714075:1折为股份4,500万股，整体变更方式设立的股份有限公司。2007年3月30日，公司在苏州市工商行政管理局完成工商变更登记手续，并领取了注册号为：企股苏苏总字第017303号企业法人营业执照，注册资本为4,500万元。

　　本公司设立时的发起人为：澳洋集团有限公司（以下简称"澳洋集团"）和昌正有限公司（香港）（以下简称"香港昌正"）。

　　经江苏省外经贸厅《关于同意江苏澳洋顺昌金属材料股份有限公司及修改公司章程的批复》（苏外经贸资审字[2007]第05394号）批准，香港昌正对公司增资60万股，2007年9月20日公司办理完毕工商变更登记，公司注册资本变更为4,560万元。

　　（二）发起人投入资产内容

　　发行人系有限责任公司整体变更设立，原有限责任公司的资产负债全部由发行人承接，公司成立后所有资产的产权变更已经全部办理完成。



◎发行人主营业务情况：

　　（一）公司主营业务和产品

　　自设立以来，公司专业从事金属材料的物流供应链服务，包括仓储、分拣、套裁、包装、配送等，及相应的技术支持服务。服务输出的载体主要为：钢铁薄板和铝合金板。服务的对象主要为电脑产品制造商、电子消费品制造商和液晶模组制造商等IT产品制造商。公司配送的产品主要被用于IT产品的结构件冲压。

　　（二）产品销售情况

　　公司主要的经营模式可分为为主动物流配送模式和委托物流配送模式两种。公司服务输出采用的是直销模式，由营业部销售人员对目标客户"一对一"销售。借助公司的整体实力和技术优势，公司已与200多位客户建立了长期合作关系。公司作为物流企业受运输成本因素影响，目前服务对象都集中在长三角区域（上海、江苏、浙江）。

　　（三）主要基材供应情况

　　本公司服务产品所需的基材为金属薄板，为各种钢铁薄板和铝合金板，根据客户使用要求主要面向国外采购。公司经过多年的商业运作，同国内外基材供应商结成了良好的商业伙伴关系，材料的供应、质量均可得到保证。

　　（四）行业竞争情况以及公司在行业中的竞争地位

　　1、行业竞争情况

　　本公司所处行业属于物流行业中的IT金属物流业，目前国内从事IT金属物流配送的企业大约有几十家，主要从事钢铁薄板的配送服务，从业人员约5000人，行业总体集中度较高，行业内前十大企业集中了超过全国IT制造业40%的套裁、配送总量，其他企业实力一般；IT金属物流企业投资主体由于观念因素、历史缘由、及先入优势等原因，基本为外资企业所垄断。

　　本行业与IT产业集群区域密切相关，主要集中在珠三角、长三角、环渤海三个规模，及闽江流域，其中长三角和珠三角区域发展相对较好，集中了行业内主要的物流服务企业，配送总量达到全行业70%以上。本行业已充分实现市场化竞争，各企业面向市场自主经营。

　　2、公司的竞争地位

　　公司2006年度已实现客户配送9.05万吨，占全国IT制造业配送总量的5.16%，长三角区域配送总量的10.63%，在长三角区域IT制造业金属物流中排名第一位。2007年度公司又在2006年配送量基础上增加约4万吨，达到13.15万吨，市场地位得到进一步巩固。

　　凭借雄厚的技术实力、完善的产品结构、完善的产品服务以及优秀的管理团队，公司赢得了国内外客户的信赖，与三星（SAMSUNG）、惠而浦（WHIRLPOOL）、乐金电子（LG）、LG飞利浦（LG-PHILIPS）等世界500强企业，及纬创资通、华硕电脑、仁宝电子、英业达、广达电脑、明基电脑等世界知名IT企业在我国长三角区域的子公司在内的200多家企业建立了广泛的业务合作。

◎十大股东： 
报告期　　　　股东名称　　　　　　　持股数(万股)　占总股本比例(%)　股份性质　
2008-05-26　昌正有限公司（香港）　　1545.00　　　　25.41　　　　境外法人股　
2008-05-26　澳洋集团有限公司　　　　3015.00　　　　49.59　　　　境内法人股